Vorsorge: ein starker Hebel, der von Unternehmern oft verkannt wird

Unternehmerinnen und Unternehmer unterschätzen häufig die Möglichkeiten, die ihnen die Vorsorge bietet: Vermögen, Besteuerung, Schutz der Angehörigen, Mitarbeiterbindung – um nur einige Vorteile zu nennen!

Das Vermögen von Unternehmern besteht in der Regel aus drei Komponenten: ihrem Privatvermögen, den Vermögenswerten des Unternehmens und dem Vorsorgeguthaben. Häufig investieren Unternehmer massiv in ihr Unternehmen, denn die Unternehmensentwicklung hat für sie Priorität. Sie haben den Eindruck, ihr persönlicher Vermögenszuwachs misst sich ausschliesslich an der Wertsteigerung ihres Unternehmens.

Doch diese Denkweise lässt den Vermögenszuwachs unberücksichtigt, den eine gut durchdachte Vorsorgestrategie bieten kann. Eine solche Unkenntnis kann sich beim Eintritt in den Ruhestand und bei der Veräusserung des Unternehmens als sehr kostspielig erweisen, wenn keine entsprechenden Massnahmen ergriffen wurden.

Leider bemerken Unternehmerinnen und Unternehmer dies oftmals zu spät und sehen sich vor vollendete Tatsachen gestellt. Bei Lombard Odier empfehlen wir daher, spätestens mit Ende vierzig intensiver über die Vorsorge nachzudenken, um alle Chancen nutzen zu können.

Die Vorteile der Vorsorge für Unternehmerinnen und Unternehmer

Das Thema betrifft Inhaber von Aktiengesellschaften ebenso wie Selbstständigerwerbende. Letztere – etwa Ärzte, Anwältinnen oder Notare – beschäftigen sich seltener mit diesem Thema, sind sie doch zur beruflichen Vorsorge nicht verpflichtet. Aber auch für diese Berufsgruppen halten wir bei Lombard Odier attraktive Lösungen der 2. Säule bereit, die von unseren Partnern angeboten werden.

Warum unterschätzen Unternehmerinnen und Unternehmer die Chancen der Vorsorge? In der Regel zögern sie, sich ein zusätzliches Gehalt zu zahlen, denn das würde eine höhere Steuerlast bedeuten als bei der Zahlung einer Dividende. Diese Strategie kann sich tatsächlich als sinnvoll erweisen, um ein Sicherheitspolster zu schaffen – für den Fall, dass das Unternehmen einen Rückschlag erleidet.

Allerdings lässt sich so kein ausreichendes Einkaufspotenzial in der Pensionskasse erreichen. Potenzielle Steuerersparnisse bleiben damit ungenutzt. Die Einkäufe von Beitragsjahren ermöglichen nicht nur den Aufbau von Vorsorgekapital, sondern können auch vollumfänglich vom steuerbaren Einkommen abgezogen werden. So führt beispielsweise in Genf die Einzahlung eines Betrags von einer Million Franken in die Pensionskasse zu einer Steuerersparnis von CHF 450’000.

Ein weiterer Nachteil ist die Anhäufung von Dividenden. Die daraus entstehende Überliquidität ist für den Betrieb des Unternehmens nicht unbedingt erforderlich. Problematisch ist, dass sich diese überflüssige Liquidität bei einem Verkauf negativ auf die Bewertung des Unternehmens auswirkt.

Mit Blick auf die Ruhestandsplanung und die Übertragung des Unternehmens ist es daher ratsam, überschüssige Liquidität für Einkäufe in die Pensionskasse zu nutzen. So lässt sich dieser Vermögenswert im Rahmen der Vorsorge in Privatvermögen umwandeln – ein Plus beim Eintritt in den Ruhestand. Hinzu kommen die Vorteile einer steuereffizienten Verwaltung. Wir sprechen hier von einer Übertragung der Substanz eines Unternehmens zu Steuerkosten von etwa 10%.

Schutz der Angehörigen und massgeschneiderte Verwaltung

Die 2. Säule – Bel Etage – kann auf alle Mitarbeitenden des Unternehmens ausgedehnt werden und so zur Bindung insbesondere von Führungskräften dienen.

Neben dem steuerlichen Aspekt hat die Vorsorge noch einen weiteren erheblichen Vorteil: Sie bietet Schutz bei Invalidität oder Tod und ist damit eine Risikoabsicherung für die Angehörigen des Unternehmers und für das Unternehmen.

Entgegen vorherrschender Meinungen sollten Unternehmerinnen und Unternehmer jetzt ihre überobligatorische Vorsorge in die Hand nehmen. Unsere Anlagespezialisten bei Lombard Odier stehen Ihnen zur Seite: Sie bieten Ihnen eine massgeschneiderte Verwaltung und damit die Möglichkeiten einer Strategie, die Ihren Zielen, Ihrem Zeithorizont und Ihrem Risikoprofil entspricht.